◎草庵居士【新生8月14日讯】有很多读者不断地来信问我：你在哪家大学学习的经济学？导师是谁？你为什么总是蔑视国内的经济学者。
其实，我并没有真正系统地学习过经济学，我读的是工商管理。但我觉得大学对人只是一个学习的过程，但并不能决定人的一生，一个人的最终发展并不绝对地依赖大学教育。我对经济学的理解和认识完全来自业余爱好，甚至是日常生活。至于说我偏向某种理论，那只能说我对经济学的爱好和理解是建立在我个人对心理学和哲学的爱好之上。关于我对大陆经济学者的藐视，完全是误解，大陆的经济学者有着从充分的学识，也经过了良好饿训练，他们的知识和见识远高于我这个经济学爱好者。但我所鄙视的是大陆经济学者怯懦和摇摆，尽管大陆学者有着良好的知识和分析能力，但更多的是放弃了自己的良心和一个经济学者的道德。举个例子来讲，不久前，格林斯潘讲了几句关于大陆汇率的话，结果这几句非常含糊的话就被大陆经济学者片面的引用，成为了格氏认定人民币非要贬值的理论根据。当时我看到大陆学者如此引用感到非常的可笑，于是在大陆的一个著名经济论坛上发帖说明，结果还引来一位网友的激烈反驳和讥讽。为此，我在上篇文章中特意提到这件事情，并强烈的质疑大陆经济学者片面理解引用格氏讲话的意图。结果如何呢？在短短的一周之内，国内的经济学者风向果然大变，人民币贬值之事尚未辩论明白，马上就将思想和主题转移到了“中国面临经济通货膨胀”的议题上去了。并有报道说：中共上层非常重视未来的通货膨胀问题。同样的经济学者，一周之前高唱中国经济一片大好，人民币面临升值压力，一周之后又根据格氏的讲话将自己的观点转向了中国经济面临通货膨胀的巨大压力，人民币面临着巨幅贬值。各位读者可以看一看，这样的中国经济学者如何让我佩服？如何不让我蔑视？
有一些读者认为我的文章是在诋毁中国，怀有不可告人的目的。也有些读者认为我看问题片面激进。其实，看经济问题必须要看整个社会，看问题必须要全面，如果单一的看经济数据，往往会给人以错觉。我写文章使用一些激烈的语言完全是为了提高文章的可读性，以引起各界的重视。任何经济学者或经济爱好者的研究都是为了社会，经济理论也是为了能让人更好地掌握未来，在经济学中，准确预测并不是最重要的，但更重要的你是否能解释日常经济生活，能否能预测到未来的大致方向，这样一来就可以提前使用必要的手段来阻止未来的浪费的损失，这才是经济学研究的主要课题。
其实，判断一个国家是否会崩溃很简单，主要看四个问题：１．金融是否稳定；２．企业是否有竞争力；３．社会是否稳定；４．人民对政府是否信任，如果我们能从这四个方面进行一些详细的分析，我们不难准确的判断出这个国家所面临的问题。无视这四个方面的问题，这个国家必然会逐步走向崩溃。
或许有些读者会认为我这篇文章又在语出惊人，故弄玄虚。但，我想请各位读者在读过这些分析和数据之后就会有自己的判断。事实往往隐藏在假象之中。
胡温政府上台之后，温家宝先生在今年三月十八日讲：中国四大国有银行不良资产率是25%，国有银行去年的不良资产下降了3%，不良资产降低到了目前的一万八千亿元，整整降低了四百六十多亿元。从表面上看似乎成绩非常巨大，而中共媒体也整天以这个数据来说明中国金融改革的巨大成绩。并推断说，按照这个速度，大约在三年内，也就是按照ＷＴＯ规定，中国全面开放金融领域之前，中国国有银行的不良资产完全可以降低到15%以内，中国的国有银行完全有能力抵挡海外银行的冲击。
但是，当我们从另一个侧面看中国数据的时候，我却又感到了深深的不安。根据中国四大银行自己公布的经济数据看：工商银行使用了三百八十一亿元的利润填补不良资产，建设银行使用了三百零一亿元，农业银行使用了八十四亿元，目前饱受抨击的中国银行则动用了三百八十一亿元，占银行全年利润的92%。四大国有银行在2002年为消除不良资产而投入了高达一千一百二十七亿元人民币，全国百姓人均94元人民币。各位看到这个数据先不要生气，最重要的问题还在下面，这就是既然四大国有银行拿出了1127亿元来消除坏帐，但温家宝总理怎么会说只消除了460亿元人民币的坏帐呢？难道是温家宝先生说谎了吗？其实，温家宝先生并没有说谎，真正的原因是，中国四大国有银行在消除460亿人民币坏帐的同时，一年内又增加了700多亿元人民币的新坏帐，新增加的坏帐竟然接近于消除的坏帐的两倍。各位读者，你们觉得可怕吗？但更可怕的是，2002年是中国经济发展最好的一年，无论是国际环境，还是国内环境都是中国改革开发的二十年来最好的一年，企业的经济效益也是最好的一年。在这样好的环境下，中国的企业和银行竟然还出现如此大的不良资产，你说这不可怕吗？
在两年前，我写了一系列文章评论中国加入ＷＴＯ问题，我指出：中国目前加入ＷＴＯ的时机并不适合，已经错过了最佳的加入时机，中国大陆为了解决政治问题而对中国百姓说谎，在政治上不进行改革和准备，在经济上毫无准备地签定ＷＴＯ协议。造成了未来中国经济崩溃的可能。今日的中国金融界正是这个问题的最具体，最危险的体现。我一直强调：中国经济上的最大的问题不是企业，也不是生产，而是金融，最根本上的是政治体制。
按照ＷＴＯ协议，中国还有三年就要开放金融。在国际金融界平均的存贷差（也就是银行的毛利润）只有1.5%－2%，而中国大陆的银行是3.5%－5.5%，是国际通行标准的两三倍。三年后，根据ＷＴＯ协议，中国金融开放之后，中国银行面临着强烈的竞争，如果大陆银行全部按照国际通行的标准进行存贷业务，那么企业和个人有谁会放着低息贷款不要而要大陆国有银行的高息贷款？如果按照国际通行的标准进行存贷业务，中国大陆国有银行还能赢利吗？还如何从利润中拿出一千亿元人民币来冲洗坏帐？在未来，大陆银行业所面临的冲击是非常巨大的，而且是非常危险的。
或许有人会说：中国银行遍布全国，有丰富的经验和信用，也有巨大的人力资源。其实，谈这些问题都是在浪费时间，这些观点都没有任何可以说服人的根据来支持。我早说过，金融业是世界上投资最小，收益最大的行业，只要你有实力，任何时间进入一个国家都可以很快地取得实效。一家银行或金融机构有要想进入中国，只要能有租办公室的钱，在加上一些办公设备和费用，几十万元人民币就可以在中国的任何一个地区建立一个储蓄所或分行。人力资源也只需要拿出高薪和奖励办法，就可以将大陆国有银行中经验丰富的信贷主任们挖走，年薪百万人民币对与海外银行而言，那简直是小菜一碟。金融行业外的人士可能并不清楚，在海外金融界，每个企业中的核心人士大约只占5%，而这5%的人决定着这个企业的兴衰，其薪金也占这个企业全部薪金的60%以上。海外金融界进入中国，只要利用高薪和福利制度将中国金融界的这少部分精英挖过来，中国金融界就会马上出现雪崩现象。大量的客户就会随着这批精英转向海外金融机构，更何况海外的金融界有着更多，更好的经验和实力。而人民币业务对海外金融界的开放，更是对中国国有银行的一大冲击，诸如，美国银行，花旗银行在全球拥有无数的分行，而大陆四大国有银行却不具备这个优势。国内客户只要将自己的储蓄存进开办人民币业务的海外金融机构，这些个人就可以使用这些海外银行的储蓄卡和信用卡在全球提款和消费。中国的外汇管制也就会名存实亡。当中国居民在海外消费，借贷了海外金融机构的金钱，中国政府总不能不让海外放款机构向中国百姓讨还借款吧？从另一个角度上看，根据中国四大国有银行自己公布的数据显示，国有银行的赢利全部来源于中国东部沿海城市及少部分的优质客户。尽管国有银行号称在大陆拥有十万个分行，但内地的分行中却有80%是亏损的。真正赢利的不足20%。海外银行根本就不需要在大陆内地开设分行，只需要在主要城市中开办一家分行，就完全可以在大陆的金融界引发地震。中国大陆目前的储蓄额高达八万亿，但海外金融机构只要将一万亿储蓄吸引走，中国的国有银行就会全面亏损，所谓的自救就会成为一个空话。难道中国老百姓就真的傻到只认中国银行有信用，而不认为海外银行有信用吗？
有人曾问我：你说中国经济会崩溃，什么时间会崩溃？其实，这个问题只要看中国银行业就能知道。2005中国金融开放，按照过去的经验，海外金融机构在一个国家金融开放之后的三年才能真正进入这个国家的金融行业，我们无论从南美的巴西，阿根庭还是亚洲的泰国，新加坡，马来西亚都可以看到这点。在这三年中，有实力的海外金融机构基本都可以站住脚根，没有实力的也会知难而退。这些有实力的金融机构之所以能站住，就是因为他们在三年的时间里已经争取到了大量的优质客户。以我保守的估计，到了2008年，海外金融机构将争夺到两万亿美元的储蓄存款。而这个推测的根据是由海外独资及合资企业在中国经济中所占比例而来，一旦海外金融机构进入中国，这些优质客户就会“重返家园”，回到海外金融机构的怀抱。中国国有银行的垄断就会被打破。而中国国有银行因为优质客户的流失，国内居民的高额储蓄就会成为严重的负担，亏损日益严重。金融机构失去了流通性就会逐步走向灭亡。这个时候，危机就会累积到了极点，国有银行因为失去了优质客户就要降低息差来争取客户，降低息差就意味着利润降低甚至是消失。而到了2008年，中国召开奥运会，各项开支巨大，低效率的奥运投资无法尽快收回，银行坏帐巨幅增加。这样的结果就会对中国的国有银行产生真正的危机。人民的信任就会丧失。纵观世界各国的经济危机都是在这种情况下发生的，在短短的一周之内摧毁整个国家经济。而目前中国赖以生存的“国家信用”也会荡然无存。事实上，发生亚洲金融风暴的时候，无论韩国，马来西亚和泰国的领导人都在使用“国家信用”来挽救本国经济，但最终的结果是“国家信用”全面破产，无一不是遭到了失败。毕竟，在百姓心中，百姓个人的利益要远高于国家利益。各位能指望中国百姓象韩国百姓那样的民族在遭受经济风暴之后出现个人捐献金银财产挽救国家经济的现象出现吗？相反，我更相信中国百姓会漏夜排队去银行挤兑，提出人民币去兑换美元或黄金，谁愿意让自己辛苦多年的储蓄成为废纸？而这种雪崩现象的出现绝对不是幻想，而是实实在在存在的事实。这种经济现象一旦发生，中国社会必然就会出现一种更大的混乱，更可能导致中共的崩溃，而未来的中国能否得到拯救这又是一个难以预料的问题。
曾有一位读者给我来信问我：你说的中国国有银行的隐藏的坏帐很多，你数据的来源于哪里？难道是中国不向世界公布而只告诉你吗？其实，回答这个问题很简单，我们可以看看一笔帐就知道大陆银行隐藏的坏帐有多么巨大。按照常规，一个企业发行债券是需要有实际资产来支持的。你有一百元的财产才可以发行一百元的债券。但在大陆就有个奇怪的现象，一个企业只有十元钱，但他却可以发行一百元的债券，而且是政府保证的债券。
各位读者可能记得我曾在以往的文章中提到过中国设立了四家国有资产公司。当时的朱穃基先生高兴的宣布：国有银行的坏帐一万四千亿元人民币将全部转到四家国有资产公司中。国有银行将轻装前进。朱穃基先生只讲了一个方面，隐藏的另一面没有讲，这就是，在中国政府财政部的主持和支持下，四大国有资产公司马上发行了一万四千亿元人民币债券，然后将这些债券又卖给了四大国有银行，从帐面上看，四大国有银行减少了不良资产，而且又增加了有利润可以回收的债券，整个经济层面转变很多。但实际情况是如何呢？四大资产公司没有一分钱，接受的一万四千亿元不良资产连百分之十都没有收回来。先不说中国政府自己违反法律滥发债券，仅中国国有银行接受的，根本就无法兑现的一万四千亿元人民币债券就根本是百分之百的坏帐。但这笔坏帐竟然冠冕堂皇的以正常资产出现在各个国有银行帐面之中。而作为这些债券的支付人――中国财政部更是大言不惭。各位需要知道的是，中国去年的财政收入是创造历史记录的，其收入不过是一万七千亿元人民币。各位算一下就会知道，这一万四千亿元人民币占了中国一年财政收入中的多大比例。这就是中国金融界隐藏的坏帐之一，但各位读者不要心惊，这笔坏帐还不是中国政府最大的，更大的坏帐还在后面。
更大更惊心的问题就是本人反复强调的社会保障金问题。我的企业受某基金会的委托，曾和国内及海外的朋友共同做过一个课题，这个课题就是对中国经济进行数学模型推论。得出的结论是中国经济在2008年奥运会召开之后，中国经济和财政将面临一个临界点。这个临界点将会因为任何一个风吹草动而引发中国社会的全面崩溃，以至中共政府的倒台。而能够挽救这个局面的只有一个解决手段，这就是在未来的数年间，中共进行激烈的改革，特别是在金融领域进行革命性的改革，并尽快建立完整的社会保障体系。
根据模型推算，如果要保障中国社会的基本稳定，就必须要在目前中国的四亿城镇人口中建立最基本的社会保障体系。而这个体系的建立大约需要近十万亿人民币。如果要涵盖目前的农村人口，其所需的金额更为可怕。而这笔资金则是关系中国政府生存以至中共存忘的关键。没有这个社会保障金，中国政府就无法挽救经济危机，更无法阻挡未来的全面崩溃。各位可以想象，当百姓身无分文，而又有病不能医的时候，这个社会将会出现什么状况？
不久前，国内一位商业厅长到美国访问，我问她：“您对美国有什么印象？”这位厅长对我说：“美国不好，绿化不如澳洲和加拿大，城市建设不如日本东京，韩国汉城，甚至不如上海。穿着不如欧洲，说难听的一点连北京都不如。文化上不如法国和英国，美国没有什么可以学习和骄傲的”
听了这位年轻厅长的话，我就约她去看看美国的救济中心。因为在ＬＡ市中心，所以我们就步行前往。在刚走出办公大楼的时候，就看到了公共汽车在载客。这位厅长看到一位残疾人坐着电动轮椅乘公共汽车。这辆公共汽车为了让残疾人进入，汽车司机反复移动了两次汽车，然后启动公共汽车内隐藏的自动升降踏板，将残疾人接入公共汽车。这位厅长看着很好奇，问我：“美国公共汽车都这样先进吗？”我回答说：我没有乘做过美国的公共汽车，如果你愿意，我们一同乘坐一次。”于是，我和厅长一同上了公共汽车，只见汽车司机走到残疾人前，将汽车上标有残疾人标志的座椅掀开，露出专门为残疾人轮椅固定的装置并帮助参加人系上安全带才开动汽车。公共汽车只坐了一个街区，我们就下来了。这位厅长对我说：“我改变看法了，美国公共汽车太让我受刺激了。如果中国整个社会，连公共汽车都能为弱势团体设计并考虑的这样周到，中国才是真正的发达了……”
事实上，社会保障体系是一个国家稳定的最基本要点。一旦社会政策出现问题，社会保障机制才会发生作用。这样就会避免整个社会动乱和损失。才能及时地利用先进的制度和政治体系进行纠偏。如果一个社会没有完好的社会保障机制，这个社会就会随时陷入混乱。毕竟当人走投无路的时候，什么样的事情都会发生。当一个人连生存都无法保障的时候，难道他还怕政府的专制吗？任何法律和制度都是限制生存不受限制的人的，当一个人面临死亡的时候，任何严厉的制度和刑罚都不会阻止他求生的欲望，当一个社会充满了绝望的时候，这个社会就会面临着崩溃，面临着巨大的动乱。中国社会目前最缺乏的就是，当一个人的生存出现问题的时候，他在整个社会找不到任何希望，没有任何机构可以救济他。而这个问题产生结局会是多么可怕。
我的系列文章有数篇文章因为种种原因没有公开发表，其中有两篇文章是《社会保障机制――压垮中共的最后一棵稻草》和《中共必须改变的10个观念》。在这两篇文章中，我提到：中共企图依赖股票上市圈钱来解决中国国有银行问题是非常不现实的事情。制度上不解决，海外的投资者就不会上当受骗。中共知道目前国有银行的问题与现状，也知道2005年中国按照ＷＴＯ协议需要开放金融，更知道中国国有银行将面临着激烈的竞争，甚至会倒闭的前景。但中共心存侥幸，按照目前的打算则是想尽快摆脱困境，减少坏帐，然后让四大国有银行成功上市。其实这个想法并不错，但问题是国有银行并不争气，尽管朱穃基本叫喊着上次银行不良资产的转移是最后一次免费午餐，但实际上中国国有银行的不良资产并没有按照预计的目标减少。为了上市，为了审查，国有银行唯一的办法就是逼迫中央政府再次进行“免费的午餐”一而再，再而三地成立资产公司，将不良资产转移走。就象前面所讲的那样，政府负债，但问题是，这种债务游戏能否玩下去？胡温政府能否承担数万亿的新增不良资产。即使是这样做了，中国国有银行还能有动力改造吗？是不是又成为一个永远的“坏账制造者”？以本人的观察来看，中国国有企业按照计划在2005年上市的可能性是非常的低，以至于接近于零。
(8/14/2003 7:33:00 AM)
